Generasjonsformuesgapet er stort, og å lukke det er et velværeproblem

Så inntekten din er det du tjener, formuen din er det du eier, og generasjonsformue er det du er i stand til å gi deg ned gjennom familiens linje. Generasjonsformue er avgjørende for å gi tilgang til muligheter for fremover mobilitet mot økonomisk helse og et godt liv.

Eksempler på generasjonsformue kan omfatte ekstrem rikdom, som Blue Ivy Carter, datter av Beyoncé og Jay-Z, og arver en eierandel i Roc Nation, som Jay-Z beskriver på sin 4:44 album. Det kan også være noe mindre overdådig, som å arve et hjem eller få tilgang til andre formuebyggende eiendeler, som familiemedlemmer som hjelper til rate lavere enn det bankene tilbyr. Enten det som blir gitt mellom generasjoner er stort eller lite, er det alltid lettere å bygge når du har noe å bygge videre på.

Mange mennesker, men-spesielt svarte mennesker, har lite eller ingenting å bygge videre på av grunner støttet av systemisk rasisme. I følge Center for American Progress, i 2016, utlignet "medianformuen for svarte husholdninger med en høyskoleutdanning rundt 70 prosent av medianformuen for hvite husholdninger uten høyskoleutdanning. Gapet forverres etter hvert som husholdningene blir eldre."Etter hvert som generasjonsformuesgapet har utvidet seg jevnlig, har også rasemessig gap, og det må endres.

Hvordan generasjonsformue gap støtter ulik tilgang til økonomisk velvære

Faktorer for rasemessig rikdom er rikelig og fortsetter å utvide. Barrierer for rettferdig generasjonsformue for svarte og brune samfunn inkluderer politikk som støtter systemisk rasisme, som omdisponering og ulik rente, og mangel på økonomisk utdanning som resulterer i økonomisk literacy som henger etter den samlede u.S. befolkning.

La oss ta hjem eierskap som ett eksempel på en formuebyggende eiendel. En rapport fra 2018 fra Brookings Institute anslår at hjem i majoritetssvarte nabolag er undervurdert med 48 000 dollar i gjennomsnitt, sammenlignet med lignende hjem i ikke-flertalls-svarte områder. Kumulativt anslås denne kroniske undervurderingen å koste svarte huseiere 156 milliarder dollar i det som kunne blitt gitt ned som generasjonsformue.

Hindringene som hindrer svarte mennesker fra ikke bare å begynne å generere rikdom, men selv å komme til sted for å begynne å gå utover hjemmeverdiene som foreviger og sprer et ødelagt og skadelig system. Det vil ta den gjennomsnittlige Black Family 228 år og den gjennomsnittlige Latinx -familien 84 år å samle mengden formue som den gjennomsnittlige hvite familien har glede av, ifølge 2016 -forskningen fra Institute for Policy Studies. (Siden 2016 har gapet sannsynligvis bare utvidet seg.) Ytterligere faktorer som påvirker marginaliserte gruppers evne til å bygge rikdom inkluderer den svarte bløffen av svarte ansatte som ikke støttes (og i hovedsak satt opp for å mislykkes) i lederposisjoner på jobben, betale hull, tilgang til lån og økonomiske sikkerhetsnett.

For å illustrere hvordan generasjonsformuesgapet kan påvirke formuebyggende potensial og fremtidig økonomisk helse, la oss undersøke de hypotetiske historiene til Sara og Sue.

Sara: En hardtarbeider assistert av generasjonsformue

Sara går på college med sin undervisning på $ 80.000 for en fireårig grad dekket av et familiemedlem. Rett etter college godtar Sara en ubetalt drømmepraktikant i New York City. Mens hun gjør en god jobb og følgelig gjør et positivt inntrykk på arbeidsgiverne sine, dekker foreldrene hennes husleie og utgifter, og sparer henne rundt 20 000 dollar.

På grunn av sitt harde arbeid under praksisplassen, lander Sara en jobb i sitt felt, som ligger i en nabostat, og tjener en startlønn på $ 80.000. Saras nye lønn kvalifiserer henne for et lån med lav rente for et hjem, og foreldrene hennes sponer inn $ 30 000 for 10 prosent forskuddsbetaling på en eiendom på $ 300 000. I en alder av 30 år har Sara bygget på formuen sin betydelig gjennom å investere med penger fra lønnen. Nettoverdien hennes er $ 30 000 (og klatring).

Sue: En hardarbeider som ikke er assistert av generasjonsformue

Sue, Sara's College Rotous, jobber gjennom sine fire år på college for å hjelpe til. Sue er en strålende student, men ubetalte praksisplasser er ikke et alternativ fordi hun ikke har noe økonomisk sikkerhetsnett for å støtte henne.

Hun tar den første jobben som tilbys henne ut av skolen, som betaler 58 000 dollar, og hun bruker lønnen sin for å betale mot sin studentlånsgjeld. Når hun søker om et boliglån, blir gjelden hennes avhørt, og hun blir ansett som en risikabel kandidat, til slutt straffet med et høyt rentehus. Hun bruker de neste fire årene på å spare opp $ 20 000 for 10 prosent forskuddsbetaling på et hjem på $ 200 000 for å få ned lånebeløpet. Med 30 betaler Sue fortsatt sine studielån. Sue har en nettoverdi på $ 7000.

Til tross for avviket i disse tallene, er Sara og Sue ikke så forskjellige, bortsett fra tilgang til ressurser og muligheter til å bygge rikdom. Se for deg om du har lagt til mangel på økonomisk leseferdighet, arv, lønnsdiskriminering på arbeidsplassen, livsforsikring og så mye mer. Gapet i disse tallene ville være enda mer uhyggelig.

4 trinn for å bygge generasjonsformue for å generere fremtidig økonomisk helse

Selv med alle utfordringene i veien, er å bygge rikdom essensiell og mulig. For eksempel har mer enn 1 million av mine drømmefangere tatt mine gratis live rikere utfordringer for å takle gjeld og skape et grunnlag av formue som fremtidige generasjoner kan bygge. Vi har budsjettert og spart mer enn 200 millioner dollar, noe som er et bevis på at det å jobbe for å lukke formuesgapet er en verdig og produktiv øvelse.

Nedenfor, finn fire forslag hvem som helst som kan ta for å begynne å bygge formue som kan sendes ned nå.

1. Lær av medlemmer av samfunnet ditt

Da jeg startet BudgetNista -virksomheten, gjorde jeg det med den hensikt at menneskene jeg jobber med å dele læringene sine med familiemedlemmer, venner og fellesskap.

2. Nail Financial Literacy

Du kan ikke gjøre det du ikke vet, så gjør økonomisk leseferdighet prioritert ved å starte utdannelsen din ung (eller så snart som mulig).

Bli med i grupper og lokalsamfunn som er fokusert på å dele praktisk økonomisk utdanning, og grave i! Det er mange rundt, men min personlige favoritt er gratis på Facebook som har over 450 000 motiverte, generasjons-wealth-building drømmefangere i det. (Hint, det er organisasjonen min.)

3. Nix skammen

I stedet for å se penger som et hush-hush-tema som aldri skal diskuteres-noe som er tilfelle i mange marginaliserte samfunn-snakke fritt og åpent om å endre pengetankegangen for de i din familie og vennegrupper. For ikke å nevne, forskning viser at kjønnslønnsgapet ofte reduseres når arbeidsgivere vedtar gjennomsiktig lønnspraksis. Dette betyr at det er makt i å være åpen om penger.

4. Ta små skritt som fører til større

Den beste måten å jobbe for å lukke generasjonsformue gapet? Start akkurat nå; Ikke forsink! Her er noen enkle råd å huske underveis:

• Budsjett slik at du kan spare.
• Spar slik at du kan investere.
• Invester slik at du kan skape rikdom.

I tilfelle det ikke var der før, kan du legge til "akkumulere generasjonsformue" til oppgavelisten din. Selv om det er helt urettferdig at hindringer i veien for å jobbe mot det målet eksisterer til en varierende størrelse avhengig av din personlige bakgrunn, gjør det likevel. Og start i dag.

å, hei! Du ser ut som noen som elsker gratis treningsøkter, rabatter for kult-favende velværemerker og eksklusivt brønn+godt innhold. Registrer deg godt+, Vårt online fellesskap av velværeinnsidere, og låser opp belønningen umiddelbart.